ما هو الضغط على الشريط البولينجر (Bollinger Band Squeeze)

الضغط على الشريط البولينجر هو حالة تحدث عندما يضيق الشريطان البولينجر نتيجة لانخفاض الاستقرارية. وفقًا لجون بولينجر، يتبع فترات الاستقرارية المنخفضة غالبًا فترات من الاستقرارية العالية. لذلك، يمكن أن يكون انكماش الاستقرارية أو تضييق الشريطان مؤشرًا على تقدم أو انخفاض كبير. عندما يكون الضغط على الشريطان قائمًا، يُعتبر اختراق الشريط إشارة لبدء حركة جديدة. يبدأ التقدم الجديد بعد ضغط الشريط واختراقه لأعلى، بينما يبدأ الانخفاض الجديد بعد ضغط الشريط واختراقه لأسفل.

كيفية إعداد المؤشرات؟

قبل الانتقال إلى التفاصيل، دعونا نستعرض بعض المؤشرات الرئيسية لهذه الاستراتيجية التداولية. أولًا، لأغراض التوضيح، يجب أن نلاحظ أننا نستخدم أسعارًا يومية ونقوم بتعيين الشرائط البولينجر على 20 فترة وانحرافين معياريين، وهي الإعدادات الافتراضية. يمكن تغيير هذه الإعدادات لتناسب تفضيلات التداول الخاصة بك أو خصائص الأمان الأساسي. تبدأ الشرائط البولينجر بالمتوسط المتحرك لمدة 20 يومًا لأسعار الإغلاق. ثم يتم تعيين الشريط العلوي والشريط السفلي اثنين من انحرافات المعيار أعلى وأدنى من هذا المتوسط المتحرك. تتحرك الشرائط بعيدًا عن المتوسط المتحرك عندما يتوسع الاستقرار وتتجه نحو المتوسط المتحرك عندما ينكمش الاستقرار.

الشارت 1 - الضغط على الشريط البولينجر (Bollinger Band Squeeze)

هناك أيضًا مؤشر لقياس المسافة بين الشرائط البولينجر. وبشكل مناسب، يُطلق على هذا المؤشر اسم “عرض الشريط البولينجر”، أو مجرد مؤشر “العرض”. إنه ببساطة قيمة الشريط العلوي ناقص قيمة الشريط السفلي. من الواضح أن الأسهم ذات الأسعار الأعلى تميل إلى أن تكون قراءات عرض الشريط البولينجر أعلى من الأسهم ذات الأسعار الأدنى. إذا كانت السعر تساوي 100 وعرض الشريط يساوي 5، فإن عرض الشريط سيكون 5% من السعر. إذا كان السعر يساوي 20 وعرض الشريط يساوي 1، فإن عرض الشريط سيكون أيضًا 5% من السعر. احتفظ بهذا في اعتبارك عند استخدام المؤشر.

كيف يعمل الاستراتيجية؟

الضغط على الشريط البولينجر هو استراتيجية بسيطة نسبيًا وسهلة التنفيذ. أولًا، ابحث عن الأوراق المالية التي تظهر شرائط بولينجر ضيقة ومستويات عرض منخفضة. في الأفضل، يجب أن يكون عرض الشريط قريبًا من الطرف السفلي لنطاقه على مدى ستة أشهر. ثانيًا، انتظر انكسار الشريط ليشير إلى بداية حركة جديدة. انكسار الشريط للأعلى يشير إلى اتجاه صاعد، في حين يشير انكسار الشريط للأسفل إلى اتجاه هابط. لاحظ أن الشرائط الضيقة لا تقدم أي تلميحات اتجاهية. إنها تشير ببساطة إلى أن الاستقرارية تنكمش ويجب على المحللين الفنيين أن يكونوا على استعداد لتوسيع الاستقرارية، وهو ما يعني حركة اتجاهية.

Chart 2 - Bollinger Band Squeeze

الشارت 3 - الضغط على الشريط البولينجر (Bollinger Band Squeeze)

ملخص إشارة عرض الشريط:

• تضيق الشرائط البولينجر على الرسم البياني للأسعار.
• يكون عرض الشريط قريبًا من الطرف السفلي لنطاقه على مدى ستة أشهر.
• يحدث انكسار في السعر أعلى الشريط العلوي أو أدناه الشريط السفلي.

إشارات التداولا

على الرغم من أن الضغط على الشريط البولينجر هو استراتيجية بسيطة، يجب على المحللين الفنيين أن يجمعوا بين هذه الاستراتيجية وتحليل الرسم البياني الأساسي على الأقل لتأكيد الإشارات. على سبيل المثال، يمكن استخدام انكسار أعلى مستوى مقاومة لتأكيد انكسار أعلى الشريط العلوي. بالمثل، يمكن استخدام انكسار أدنى مستوى دعم لتأكيد انكسار أدنى الشريط السفلي. يخضع الانكسارات غير المؤكدة للفشل.

يُظهر الشارت أدناه سهم شركة ستاربكس (SBUX) مع اثنين من الإشارات خلال فترة شهرين، وهو أمر نادر نسبيًا. بعد ارتفاع في مارس، استقر السهم في نطاق تداول موسع. انكسر سهم ستاربكس الشريط السفلي مرتين، لكنه لم يكسر دعمًا من أدنى مستوى في منتصف مارس. يكشف تحليل الرسم البياني الأساسي عن نمط من النوع الهابط. لاحظ أن هذا النمط تكون بعد ارتفاع في بداية مارس، مما يجعله نمط استمراري صاعد. بعد ذلك، انكسر سهم ستاربكس أعلى الشريط العلوي، ثم انكسر مستوى المقاومة للتأكيد.

الشارت 4 - الضغط على الشريط البولينجر (Bollinger Band Squeeze)

بعد الارتفاع فوق 40، انتقل السهم مرة أخرى إلى مرحلة التجميع حيث انضبطت الشرائط وانخفض عرض الشريط إلى الطرف السفلي من نطاقه. كان هناك إعداد آخر في التحضير حيث أن الارتفاع والتجميع المستوي شكلا علم الثور في يوليو. على الرغم من هذا النمط الصاعد، إلا أن سهم ستاربكس (SBUX) لم يكسر الشريط العلوي أو مستوى المقاومة. بدلاً من ذلك، انكسر سهم ستاربكس الشريط السفلي ومستوى الدعم، مما أدى إلى انخفاض حاد.

التعديلات

نظرًا لأن الضغط على الشريط البولينجر لا يقدم أي تلميحات اتجاهية، يجب على المحللين الفنيين استخدام جوانب أخرى من التحليل الفني للتنبؤ بانكسار اتجاهي أو تأكيده. بالإضافة إلى التحليل البسيط للرسم البياني، يمكن للمحللين الفنيين أيضًا تطبيق مؤشرات تكميلية للبحث عن علامات الضغط الشرائي أو البيعي داخل التجميع. المؤشرات الزخمية والمتوسطات المتحركة لا تكون ذات قيمة كبيرة أثناء التجميع لأن هذه المؤشرات تبسط ببساطة مع حركة الأسعار. بدلاً من ذلك، يجب على المحللين الفنيين أن يفكروا في استخدام مؤشرات قائمة على الحجم، مثل خط التوزيع والتجميع، تدفق الأموال شايكين، مؤشر تدفق الأموال (MFI) أو حجم التوازن (OBV). تشير علامات التجميع إلى زيادة فرص الانكسار الصاعد، في حين تزيد علامات التوزيع من فرص الانكسار الهابط.

الشارت 5 - الضغط على الشريط البولينجر (Bollinger Band Squeeze)

يُظهر الشارت أعلاه شركة لووز كومبانيز (LOW) مع حدوث الضغط على الشريط البولينجر في أبريل 2011. انضبطت الشرائط في أضيق نطاق لها على مدى أشهر مع تقلص الاستقرارية. يُظهر نافذة المؤشر تضعف تدفق الأموال شايكين في مارس وتحوله إلى قيم سلبية في أبريل. لاحظ أن تدفق الأموال شايكين وصل إلى أدنى مستوى له منذ يناير واستمر في الانخفاض حتى أوائل مايو. القراءات السلبية في تدفق الأموال شايكين تعكس التوزيع أو الضغط البيعي الذي يمكن استخدامه للتنبؤ بانكسار دعم السهم أو تأكيده.

الشارت 6 - الضغط على الشريط البولينجر (Bollinger Band Squeeze)

المثال أعلاه يُظهر شركة إنتويت (INTU) مع حدوث الضغط على الشريط البولينجر في سبتمبر وانكسار في أوائل أكتوبر. خلال فترة الضغط، لاحظ كيف استمر تدفق الأموال على التوازن (OBV) في الارتفاع، مما يشير إلى التجميع خلال نطاق التداول في سبتمبر. زادت علامات الضغط الشرائي أو التجميع من فرص الانكسار الصاعد.

قبل الانكسار، افتتح السهم أدنى الشريط السفلي ثم أغلق أعلى الشريط. لاحظ أن نمطًا مثلثيًا شمعيًا تشكل، وهو نمط انعكاسي صاعد. هذا النمط قوَّى الدعم وتوقع الانكسار الصاعد.

الانكسار الزائف

في كتابه “بولينجر على الشرائط البولينجر”، ينصح جون بولينجر المحللين الفنيين بالحذر من “الانكسار الزائف”. يحدث هذا عندما ينكسر الأسعار الشريط، ثم يعاكسون فجأة ويتجهون في الاتجاه الآخر، على غرار فخ الثور أو الدب. يبدأ الانكسار الزائف الصاعد عندما تنكمش الشرائط البولينجر وتنكسر الأسعار أعلى الشريط العلوي. لا يستمر هذا الإشارة الصاعدة طويلاً لأن الأسعار تعود بسرعة أدنى الشريط العلوي وتستمر في الانكسار أدنى الشريط السفلي. يبدأ الانكسار الزائف الهابط عندما تنكمش الشرائط البولينجر وتنكسر الأسعار أدنى الشريط السفلي. لا يستمر هذا الإشارة الهابطة طويلاً لأن الأسعار تعود بسرعة أعلى الشريط السفلي وتستمر في الانكسار أعلى الشريط العلوي.

باالشارت 7 - الضغط على الشريط البولينجر (Bollinger Band Squeeze)

الخلاصة

الضغط على الشريط البولينجر هو استراتيجية تداول مصممة للعثور على تجمعات تتسم بانخفاض الاستقرارية. في شكلها الأنقى، تعتبر هذه الاستراتيجية محايدة ويمكن أن يكون الانكسار اللاحق إما صاعدًا أو هابطًا. لذلك، يجب على المحللين الفنيين استخدام جوانب أخرى من التحليل الفني لوضع توجه تداولي قبل الانكسار أو تأكيد الانكسار. العمل قبل الانكسار سيحسن نسبة المخاطر والمكافأة. تذكر أن هذا المقال مصمم كنقطة انطلاق لتطوير نظام تداول. استخدم هذه الأفكار لتعزيز أسلوب التداول الخاص بك وتفضيلات المكافأة والمخاطر والتقديرات الشخصية. هنا تجد الشارت الخاص بصندوق S&P 500 مع الشرائط البولينجر ومؤشر عرض الشريط.

• التالي